Передел сфер влияния: новая сделка между Microsoft и OpenAI

После нескольких месяцев напряжённых дискуссий компании Microsoft и OpenAI достигли соглашения, которое предоставляет OpenAI большую независимость, а Microsoft — приоритетный доступ к новейшим разработкам ИИ-компании. Однако, по мнению аналитиков, одна из сторон получила значительно больше преимуществ.

Отношения между Microsoft и OpenAI, которые многие сравнивают с затянувшимся публичным «разводом», вновь претерпели изменения. В конце апреля компании в очередной раз пересмотрели условия своего сотрудничества, продолжавшегося на протяжении нескольких лет.

На первый взгляд, сделка выглядит взаимовыгодной. OpenAI получает больше свободы в определении своего стратегического курса – теперь компания может продавать свои модели конкурентам Microsoft, таким как Amazon и Google. В свою очередь, Microsoft обеспечивает себе более выгодные условия распределения доходов и получает приоритетные права на новейшие технологии OpenAI на протяжении следующего десятилетия.

Однако детальный анализ показывает, что одна компания получила заметно лучшие условия. Чтобы понять, кто именно, необходимо рассмотреть ключевые пункты нового соглашения.

Предпосылки нового соглашения

Нынешнее соглашение не возникло из ниоткуда. Оно стало прямым следствием угроз Microsoft подать в суд на OpenAI в марте этого года, когда последняя заключила контракт на 50 миллиардов долларов с Amazon. Согласно той сделке, Amazon становилась единственным сторонним облачным провайдером для корпоративной платформы OpenAI, предназначенной для создания и запуска ИИ-агентов.

После подписания контракта между Amazon и OpenAI, в Microsoft заявили, что это нарушает их эксклюзивное облачное соглашение с OpenAI. Источник в Microsoft сообщил газете Financial Times, что компания считает договорённости нарушенными и готова отстаивать свои права в суде, будучи уверенной в надёжности своих юристов.

Это привело к серии переговоров, результатом которых стал новый пакт между Microsoft и OpenAI. Он ослабляет прежние связи между компаниями, предоставляя им больше свободы действий, а также существенно меняет их финансовые взаимоотношения.

Выгоды для OpenAI

Сделка предоставила OpenAI то, к чему компания так стремилась — значительную независимость от Microsoft. Самым большим плюсом для OpenAI является возможность теперь продавать свои ИИ-модели не только через Microsoft, но и через другие компании, включая Google Cloud и Amazon Web Services. Ранее модели были доступны исключительно через платформу Microsoft Azure.

Эта новая свобода позволяет OpenAI более гибко определять свой собственный курс развития, не полагаясь на решения Microsoft.

OpenAI также получила крайне важный для ожидаемого выхода на IPO пункт — введение потолка на сумму выплат Microsoft. В настоящее время OpenAI отчисляет Microsoft 20% своей выручки. Согласно новым условиям, выплаты будут продолжаться до 2030 года, но их общая сумма будет ограничена. Точный размер этого потолка компании не раскрывают.

Установление лимита имеет решающее значение для OpenAI, так как инвесторы будут более склонны приобретать акции компании, если её долгосрочная прибыльность не будет обременена неограниченными выплатами Microsoft.

Выгоды для Microsoft

Microsoft также получила значительные преимущества. Несмотря на то, что OpenAI теперь может продавать свои продукты конкурентам Microsoft, редмондский гигант остаётся основным облачным партнёром OpenAI. Продукты OpenAI должны сначала появляться на Azure, прежде чем станут доступны у конкурентов. Это обеспечивает Microsoft существенное преимущество «первого хода», поскольку её клиенты будут получать новейшие разработки OpenAI раньше, чем клиенты Amazon и Google.

Сделка также продлевает эксклюзивные права Microsoft на интеллектуальную собственность OpenAI до 2032 года. Учитывая значительные инвестиции Microsoft в собственные разработки в области искусственного интеллекта, к моменту окончания этого эксклюзивного соглашения компания, вероятно, уже не будет в нём остро нуждаться.

Соглашение существенно увеличит прибыль Microsoft. Компания больше не обязана платить OpenAI роялти за перепродажу её продуктов на Azure. Вместо этого Microsoft теперь полностью оставляет всю выручку себе. Кроме того, как упоминалось выше, Microsoft по-прежнему будет получать 20% от доходов OpenAI до достижения установленного потолка.

Есть ещё одна скрытая выгода: новые, более дистанцированные отношения между Microsoft и OpenAI снижают вероятность того, что Microsoft может быть привлечена к ответственности по антимонопольному законодательству в США или за рубежом. Федеральная торговая комиссия США (FTC) уже несколько раз изучала эти отношения и ранее выпускала предупреждения о потенциальных антимонопольных нарушениях.

Тогдашняя глава FTC Лина Хан ещё в прошлом году предупреждала, что отчёты комиссии показывают, как партнёрства крупных технологических компаний могут создавать эффект «привязки» к одному поставщику, лишать стартапы доступа к ключевым ИИ-ресурсам и раскрывать конфиденциальную информацию, что подрывает честную конкуренцию.

Итоги: кто же оказался в выигрыше?

• Microsoft выходит вперёд по многим показателям.
• Компания больше не платит роялти OpenAI.
• Сохраняет права «первого хода» на новейшие технологии OpenAI.
• Обладает эксклюзивными правами на интеллектуальную собственность ИИ-компании до 2032 года.
• Получает 20% доходов OpenAI до достижения установленного потолка.
• Помимо этого, снижается вероятность антимонопольных расследований против Microsoft.
• Компания остаётся крупным акционером OpenAI, что позволяет ей разделять успехи последней.

OpenAI, безусловно, также получает выгоды, но они не столь значительны по сравнению с преимуществами Microsoft. Этот случай является ещё одним примером того, как Microsoft использует свои отношения с OpenAI для ускорения развития собственных возможностей в области ИИ и укрепления своих позиций на будущее.